清算下的原银行系统“P2P类平台”命运如何
从光环下的疯狂发展到一个又一个的“打雷”平台，P2P网贷的互联网金融盛宴宣告结束。当P2P网贷业务被全面清理后，银行的“类P2P业务”也在萎缩。《北京商报》记者近日在调查中发现，目前只有少数银行仍在开展此类业务，但投资对象数量有所萎缩，更多平台处于业务停滞状态。从“成群的蜜蜂”涌向沙滩布局，到现在惨淡的离别，中小银行的“触网”之路异常艰难，浅层次、争仿、同质化经营也饱受市场诟病。目前，互联网的普及仍有增无减，如何走出一条“触网”的可持续发展之路，已成为中小银行的难题。
鹿城农村商业银行富民融通仍在运营
P2P网贷平台的清理，标志着我国互联网金融风险得到了根本性的整改，再次引发了市场对银行“类P2P业务”的关注。《今日北京商报》记者注意到，最近一家银行的“P2P样平台”仍在运营，对该平台的特色市场有不同看法。有声音认为这个平台还在运营，也有观点不一，认为这个平台的运营模式和P2P差不多，但和P2P网贷平台还是不一样。
这个平台叫富民荣通。从官网可以看到，这个平台有银行背景，是浙江温州鹿城农村商业银行的平台，也是温州首家银行互联网金融平台。2015年6月19日正式在PC端和微信服务器端上线。
据《北京商报》记者调查，富民融通平台仍支持新手用户注册。根据平台App，富民融通有投资、贷款、活动、个人中心四大板块。在投资板块，分为“长期购买”和“转让区”。“新手区”有三个部分。贷款区有“富民贷”和“工资贷”两个产品，由平台推出。最高可贷金额分别为20万元，在可投资区一栏，记者注意到投资者投资富民融通的预期年化收益率为4.8%。投资方式是按月付息，到期还本。1000元开始增量投资1000元，到期日2021年11月9日。借款人多为自然人，借款目的多为自用，如购买生产工具、原材料等。转移区的一些目标正在转移。
在调查过程中，《北京商报》记者注意到，富民融通平台的“长期购买”、“转让区”和“新手区”三个部分突然出现卖空行为，都表明售罄。据富民融通平台客服人员介绍，“由于年底资金控制，目前平台上还没有发布新的产品，明年是否会推出新的产品也不确定。现在平台运行正常”。
在投资模式上，富民融通与P2P网贷平台非常相似。零点一研究所所长俞白成今天在接受《北京商报》采访时表示，富民融通在运营模式上与P2P网贷平台非常相似，一方是借款人，另一方是投资人。前几年，这种模式也是一些地方银行打破业务领域限制的创新。银行委托合作伙伴进行网上操作，从产品利率来看，远低于传统P2P网贷平台。
另一位银行业观察人士向《今日北京商业》记者指出，“富民融通是典型的直接银行模式，是一个银行投融资平台”。
鉴于平台的定性性质，来自北京商报的记者今天联系了浙江省温州鹿城农村商业银行进行采访。我行相关人士回应称，富民融通平台是我行自主开发的网上投融资配套平台，是我行直接银行业务试点创新推出运营，也是温州市国家金融综合改革试验区重点项目。平台引进浙江省温州鹿城农村商业银行小额贷款的技术和经验，倡导小额、纯信贷的信贷原则，坚持“小做、大做、精做”的客户导向。个人自然人授信额度严格控制在20万元以内。通过“线上线下”风险控制管理系统的研发，本行自主掌握核心风险控制技术和模型，自主控制平台信用风险。该平台是在2015年构思和开发的，已经运行了五年多，迄今为止还没有发生过一次无偿活动。
银行P2P关机退出成大概率事件
从2014年到2016年，银行的“类P2P业务”逐渐在市场上流行起来，与P2P网贷流行的时间节点基本吻合，银行投融资匹配平台一直作为P2P网贷产品的替代品。
从流程上看，“类P2P业务”的模式通常是平台提供融资项目，第三方担保公司提供担保，投资者在平台上筛选投资，与P2P网贷平台的投资流程没有太大区别。
与P2P网贷平台相比，风险控制、管理水平和银行相对更加规范。以某农村商业银行投融资平台资金保障条款为例，平台资金主要由银行专业管理，并有资金披露制度和资金流向管理。此外，建立了多防火墙隔离机制，制定了完善的应急预案。平台的传输过程基于HTTPS协议，从各个方面保护客户的隐私。
这也是银行不愿意称投融资平台为P2P平台的原因。虽然这种模式在理论上有利于银行等传统金融机构忽视的长尾客户，但实践中“类P2P业务”萎缩却是不争的事实。
一家银行投融资平台的相关人士今日对《北京商报》表示，“该平台自2018年底以来没有新的产品出售，投资者现在只能办理提现业务，尚未收到平台完全关闭的通知”。据记者调查，部分城市商业银行投融资平台官网链接已无法开通。
近日，中国保监会首席律师刘福寿公开透露，互联网金融风险大幅下降，全国范围内运营的P2P网贷机构从高峰期的5000家左右，到今年11月中旬已完全归零。苏宁金融研究院宏观经济研究中心副主任陶金表示，在严格监管下，禁止资产套现、刚性赎回、债务滚动等模式，标的资产无法满足P2P网贷承诺的高回报，预期收益率大幅下降。即使银行是一支“正规军”，当回报无法满足投资者时，银行系统互联网投融资平台的吸引力也会下降。说到底，这些平台背后的标的资产在预期运营收益上是达不到目标的，风险敞口可能存在问题。这样，无论平台设计得多好，如果标的资产有风险，不仅仅是赎回和债务滚动，很难完成每只到期基金的赎回。
“除了温州等民间金融发达地区，大部分地区在如何把平稳融资和风险控制结合起来方面做得并不好。在以《资产管理新规》为代表的严格监管背景下，平台很难完全满足合规要求。”陶晋说。
“这类平台的商业模式与P2P网贷基本相同。
无论是投融资平台的P2P式业务还是其他形式的创新，都是中小银行面对互联网，渴望在大型商业银行会展业的夹缝中寻求机会、获取份额的体现。
虽然中小银行有多种互联网金融业务，但浅层次、竞相模仿、同质化的业务模式也受到了市场的批评。是什么阻碍了中小银行“触网”？上述银行业观察人士指出，阻碍中小银行“触网”的最大问题是缺乏规划。大多数银行想做短而快的项目，所以容易出现“一群蜜蜂”；其次，人才匮乏，没有人力支持，缺乏好的项目；同时，还缺乏经验。互联网金融也是一个新生事物，需要不断探索。
中小银行如何以优势换劣势，发展更有价值的互联网金融服务？陶金进一步指出，相当一部分中小银行是通过实体业务的互联网平台向客户开发适应各自场景的产品和服务，而不是简单地搭建一个没有场景支撑点的互联网平台。也有一些银行深度应用金融技术，通过大数据、区块链、物联网等技术做好风险控制和定价，也能获得长期稳定的运营收入。事实证明，那些进行自主研发或购买金融技术的中小银行也是利润和风险控制相对较好的银行。
北京商报记者孟宋艺彤